ABD, Avrupa ve Japonya merkez bankalarının para politikalarının açıklanacağı haftaya küresel piyasalar temkinli başladı.
Enflasyon ve durgunluk ikileminde küresel ekonomilerdeki belirsizlik varlık fiyatlarını etkilemeye devam ediyor.
ABD Merkez Bankası’nın (Fed) Çarşamba günü açıklayacak para politikası kararları ve toplantı sonrası Fed Başkanı Jerome Powell’ın yönlendirmesi yatırımcıların odağına yerleştirilirken, Banka’nın bu toplantı itibarıyla “şahin” adımlarına son verip vermeyeceği konusunda soru işaretleri var.
Para piyasalarında fiyatlamalarda Fed’in politika faizini 25 baz puan artıracağı kesinleşirken, 20 Eylül’deki toplantısında politika faizinin yüzde 81 olasılıkla sabit kalacağı tahmin ediliyor.
Analistler, ABD’de enflasyondaki yavaşlamaya rağmen işgücü piyasasından alınan sinyallerin fiyatlamayı zorlaştırdığını belirterek, para politikasının gecikmeli etkisine rağmen ABD’de resesyon riskini dikkate alarak Fed’in bu toplantıdan sonra faiz artırımlarına son verebileceğini söylediler.
Bu hafta ülkede makroekonomik veri takviminin yoğun olduğuna dikkat çeken analistler, söz konusu verilerden ekonomik aktiviteye ilişkin sinyallerin de piyasaların yönü üzerinde etkili olabileceğini kaydetti.
Öte yandan ABD’de ikinci çeyrek bilanço dönemi devam ediyor.
Analistler, bu hafta Microsoft, Alphabet, Meta, Visa, Exxon Portable, Mastercard ve Coca Cola gibi büyük şirketlerin mali sonuçlarını açıklayacağını hatırlattı.
Analistler, Mart ayında yaşanan bankacılık krizinin ardından bugüne kadar açıklanan finansal sonuçların yatırımcıların ABD’li tüketicinin direncine ve finansal sistemin sağlığına ilişkin endişelerini giderdiğini belirterek, bu hafta açıklanacak şirket bilançolarına kıyasla hisse ve sektör bazında oynaklığın artabileceğini söyledi.
Bu gelişmelerle birlikte altının ons fiyatı yeni haftaya yüzde 0,1 düşüşle 1.960 dolardan başlarken, Brent petrolün varil fiyatı şu sıralar bir önceki kapanışın yüzde 0,2 üzerinde 80,8 dolardan işlem görüyor.
Cuma günü New York borsasında S&P 500 ve Dow Jones endeksleri yatay seyrederken, Nasdaq endeksi yüzde 0,22 düştü. ABD’de endeks vadeli kontratları yeni haftaya karışık hareketlerle başladı.
Cuma günü Avrupa’da karışık bir seyir ortaya çıkarken, Avrupa Merkez Bankası’nın (ECB) Perşembe günü açıklayacak para politikası kararları yatırımcıların ilgi odağı oldu.
Avrupa’da enflasyon baskısı ABD’ye göre daha güçlü olmaya devam ederken, para piyasaları fiyatlamasında ECB’nin bu ayki toplantısında faiz oranlarını 25 baz puan artıracağı kesin olarak değerlendiriliyor. Banka’nın faiz oranlarını yıl sonuna kadar toplamda 50 baz puan artırması bekleniyor.
Geçen hafta açıklanan makroekonomik verilere göre, Haziran ayında İngiltere’de Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE) yıllık yüzde 7,9 artışla beklentilerin altında kalırken, Avro Bölgesi’nde yüzde 5,5 artışla tahminlerle uyumlu oldu.
Analistler, çekirdek TÜFE’de varsayımlarla uyumlu olarak Euro Bölgesi’ndeki enflasyondan daha fazla artışın, enflasyonist ortamın bölge genelinde uzun süre etkili olacağına işaret ettiğini söyledi.
Bu hafta ECB faiz kararının yanı sıra bölge genelinde açıklanacak imalat sanayi ve hizmetler sektörü PMI verileri ile Almanya enflasyon verileri de yatırımcıların ilgi odağı olacak.
Cuma günü İngiltere’de FTSE 100 endeksi yüzde 0,23, Fransa’da CAC 40 endeksi yüzde 0,65 ve İtalya’da MIB 30 endeksi 0,14 yükselirken, Almanya’da DAX 40 endeksi yüzde 0,17 düştü. Avrupa’da endeks vadeli işlem sözleşmeleri yeni haftaya karışık bir seyirle başladı.
Japonya Merkez Bankası’nın (BoJ) faiz kararının yatırımcıların ilgi odağı haline gelmesiyle birlikte Asya borsaları, Hong Kong hariç haftanın ilk gününe olumlu başladı.
Analistler, Haziran ayında Japonya’da yıllık enflasyonun yüzde 3,3 ile BOJ’un yüzde 2 hedefinin üzerinde gerçekleştiğini belirterek, Banka’nın para politikasında değişiklik yapmasının beklenmediğini ancak Cuma günü yapılacak toplantıda politika ayarlaması yapabileceği yönündeki spekülasyonların arttığını söyledi.
BoJ yetkilileri tarafından Cuma günü yayınlanan ve çok gevşek para politikasının yan etkilerini tartıştıkları bir rapor, söz etmeye acil bir ihtiyaç olmadığı niyetini vurguladı.
Öte yandan Çin hükümet yetkililerinin uzun bir aradan sonra uluslararası yatırımcılarla görüşeceklerine dair haber akışı, ekonomik aktivitedeki hareketliliği sınırlı da olsa frenledi.
Bugün Japonya’da açıklanan verilere göre Temmuz ayında hizmet sektörü Satın Alma Yöneticileri Endeksi (PMI) 53,9 ve imalat sanayi PMI 49,4 ile beklentilerin altında gerçekleşti.
Japonya’da Nikkei 225 endeksi yüzde 1,2, Güney Kore’de Kospi endeksi yüzde 0,6 artarken, Çin’de Şangay bileşik endeksi yüzde 0,1 ve Hong Kong’da Hang Seng endeksi yüzde 1,7 azaldı.
Cuma günü iç piyasada dalgalı bir seyir izleyen Borsa İstanbul’da BIST 100 endeksi yüzde 0,08 artışla günü 6.687,78 puanda tamamlarken, tüm zamanların en yüksek günlük ve haftalık kapanışını gerçekleştirerek en yüksek seviye rekorunu 6.724,42 puana getirdi.
Dolar/TL, geçtiğimiz haftanın son işlem gününde yüzde 0,8 artışla 26,9696’dan kapanış yapan bankalararası piyasada bugün açılışta 26,9530’dan işlem görüyor.
Yurt içinde gözler, bu hafta Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB) Başkanı Hafize Gaye Erkan tarafından açıklanacak olan yılın 3. Enflasyon Raporu’na çevrilirken, analistler, Erkan’ın deyimiyle yönlerden alınacak açıklamaların yurt içi piyasalarda oynaklığı artırabileceğine değindi.
Analistler, bugün yurt içinde finansal hizmetler inanç endeksi ile yurt dışında açıklanacak imalat sanayi ve hizmetler PMI bilgilerinin takip edileceğini belirterek, teknik olarak BİST 100 endeksinde 6.700 ve 6.800 seviyelerinin direnç, 6.600 ve 6.500 puanlarının ise takviye konumunda olduğuna dikkat çekti.
Bugün piyasalarda takip edilecek bilgiler şu şekilde:
10.00 Türkiye Haziran finansal hizmetler inanç endeksi
10.30 Almanya, Temmuz imalat sanayi ve hizmet bölümü PMI
11.00 Euro bölgesi Temmuz ayı imalat sanayi ve hizmet PMI
11.30 İngiltere, Temmuz ayı imalat sanayi ve hizmet PMI
15.30 ABD, Haziran Chicago Fed ulusal aktivite endeksi
16,45 ABD Temmuz imalat sanayi ve hizmet PMI
